未來中間業(yè)務(wù)能否扛起銀行利潤增長

一直以來，商業(yè)銀行的存貸業(yè)務(wù)收入是其收入的主要來源。但當(dāng)中國經(jīng)濟(jì)進(jìn)入“新常態(tài)”，在利率市場化改革及互聯(lián)網(wǎng)金融等新型金融業(yè)態(tài)沖擊下，一直以來銀行依靠吃存貸息差、“躺著賺錢”的日子宣告結(jié)束。未來中間業(yè)務(wù)能否扛起銀行利潤增長的大旗呢？

五大行穩(wěn)中有進(jìn)

盤點(diǎn)國有大行年報(bào)業(yè)績，隨著我國利率市場化水平的不斷深入，非息收入的貢獻(xiàn)正逐步提升，五大行中間業(yè)務(wù)收入增長保持了較快發(fā)展，但也拉開了層次分明的座次。

其中工商銀行中間業(yè)務(wù)穩(wěn)坐頭把交椅。年報(bào)數(shù)據(jù)顯示，工商銀行2015年手續(xù)費(fèi)及傭金凈收入1433.91億元，增長8.2%，實(shí)現(xiàn)非利息收入1897.80億元，比上年增加244.10億元，增長14.8%，占營業(yè)收入的比重為27.2%，提升2.1個(gè)百分點(diǎn)。

建行2015 年實(shí)現(xiàn)手續(xù)費(fèi)及傭金凈收入1135.30 億元，較上年增長4.62%，穩(wěn)居第二，但其占營業(yè)收入比率較上年下降0.26 個(gè)百分點(diǎn)至18.76%。

中國銀行2015年實(shí)現(xiàn)手續(xù)費(fèi)及傭金凈收入924.10億元，同比增加11.70億元，增長1.28%，在營業(yè)收入中的占比為19.48%。

對(duì)此中行稱，抓住“大資管”發(fā)展機(jī)遇，加強(qiáng)對(duì)資本市場的研判，積極與基金公司合作研發(fā)新型定制產(chǎn)品，加強(qiáng)銀保合作，推動(dòng)代理保險(xiǎn)發(fā)展，代理業(yè)務(wù)收入增長22.57%；其次圍繞跨境、消費(fèi)金融、互聯(lián)網(wǎng)等重點(diǎn)客戶群，完善銀行卡產(chǎn)品體系，銀行卡發(fā)行量和交易額穩(wěn)定增長，銀行卡業(yè)務(wù)收入增長12.28%。

2015年農(nóng)行以825.49 億手續(xù)費(fèi)及傭金凈收入排名第四，較上年增加24.26 億元，增長3.0%。手續(xù)費(fèi)及傭金凈收入占營業(yè)收入的比重為15.40%，較上年上升0.02 個(gè)百分點(diǎn)。

交通銀行實(shí)現(xiàn)手續(xù)費(fèi)及傭金凈收入人民幣350.27億元，同比增加人民幣54.23億元，增速為18.32%。

股份制銀行超速賽跑

隨著利率市場化繼續(xù)推進(jìn)利差收入收窄，貨幣政策進(jìn)入寬松周期，銀行將目光投向了非息收入，并大力發(fā)展中間業(yè)務(wù)，部分銀行尤其是股份制銀行和城商行，已經(jīng)踏上通過非息收入增厚利潤的軌道。

2015年招商銀行實(shí)現(xiàn)凈手續(xù)費(fèi)及傭金收入為534.19億元，比上年增長35.26%，遠(yuǎn)遠(yuǎn)超過了交通銀行的規(guī)模。招行將這一快速發(fā)展歸因于代理服務(wù)手續(xù)費(fèi)、托管及其他受托業(yè)務(wù)傭金增加。

這并非個(gè)案。民生銀行以33.91%的增速，實(shí)現(xiàn)手續(xù)費(fèi)及傭金凈收入達(dá)到512.05億元，同比增加129.66億元，占營業(yè)收入比率為33.16%，同比提高4.93個(gè)百分點(diǎn)。

2015年中信銀行以39.55%的增速實(shí)現(xiàn)手續(xù)費(fèi)及傭金收入376.39億元，主要由于銀行卡手續(xù)費(fèi)、代理手續(xù)費(fèi)及理財(cái)服務(wù)手續(xù)費(fèi)等項(xiàng)目增長較快。

此外，受益于投行、托管、票據(jù)、理財(cái)和黃金等業(yè)務(wù)的快速發(fā)展，平安銀行中收占比再創(chuàng)新高。2015年該行實(shí)現(xiàn)非利息凈收入300.64億元，同比增長47.65%，在營業(yè)收入中的占比由2014年的27.74%提升至31.26%。其中，手續(xù)費(fèi)及傭金凈收入264.45億元，同比增長達(dá)到52.18%。

盡管如此，商業(yè)銀行的存貸業(yè)務(wù)收入仍然是其收入的主要來源，中間業(yè)務(wù)經(jīng)過這些年的發(fā)展，比重有所提高，但仍未有一家達(dá)到營業(yè)收入的四成。

而隨著銀行卡刷卡費(fèi)率新規(guī)的落地或?qū)⒁种沏y行中間業(yè)務(wù)收入的增長。根據(jù)央行計(jì)算，銀行卡刷卡費(fèi)率下降，每年讓利各類商戶合計(jì)74億元，商戶手續(xù)費(fèi)減少也就意味著銀行的中間業(yè)務(wù)收益受損。